杭州市西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金管理辦法

第一章　總則

第一條為規(guī)范和加強西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金的運作與管理，根據(jù)《政府投資基金暫行管理辦法》（財預(yù)〔2015〕210號）、《政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》（發(fā)改財金規(guī)〔2016〕2800號）、《關(guān)于加強政府投資基金管理提高財政出資效益的通知》（財預(yù)〔2020〕7號）、《浙江省人民政府關(guān)于創(chuàng)新財政支持經(jīng)濟發(fā)展方式加快設(shè)立產(chǎn)業(yè)基金的意見》（浙政發(fā)〔2015〕11號）、《浙江省財政廳關(guān)于規(guī)范產(chǎn)業(yè)基金運作與管理的指導(dǎo)意見》（浙財企〔2015〕70號）、《浙江省政府產(chǎn)業(yè)基金投資退出管理暫行辦法》（浙財企〔2016〕93號）、《浙江省產(chǎn)業(yè)基金管理辦法》（浙財建〔2021〕75號）、《浙江省財政廳關(guān)于進一步加強政府產(chǎn)業(yè)基金投資運作管理的指導(dǎo)意見》（浙財金〔2021〕42號）等文件精神，制定本辦法。

第二條杭州市西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金（以下簡稱“產(chǎn)業(yè)基金”）由杭州市西湖區(qū)人民政府（以下簡稱“區(qū)政府”）主導(dǎo)設(shè)立，并按市場化運作，旨在發(fā)揮財政資金的導(dǎo)向作用，重點培育和發(fā)展我區(qū)科技創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)，吸引優(yōu)質(zhì)人才聚集，提升西湖區(qū)自主創(chuàng)新能力、科技競爭力和科技綜合實力。產(chǎn)業(yè)基金的設(shè)立、投資、管理、退出適用本辦法規(guī)定。

第三條產(chǎn)業(yè)基金按照“政府引導(dǎo)、市場運作、分類管理、防范風(fēng)險”的原則進行運作，應(yīng)體現(xiàn)以下功能定位：

（一）政策性：產(chǎn)業(yè)基金要充分貫徹落實區(qū)委區(qū)政府經(jīng)濟發(fā)展戰(zhàn)略，重點投向數(shù)字經(jīng)濟、新制造業(yè)、生命健康、航空航天、文化創(chuàng)意等我區(qū)戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)，并根據(jù)產(chǎn)業(yè)基金管理委員會的決定，適時作出調(diào)整。

（二）引導(dǎo)性：鼓勵與國家、省、市各級政府基金、金融資本、社會資本以及產(chǎn)業(yè)資本合作，通過參與多種形式的“子基金”以及少量直投項目，充分發(fā)揮產(chǎn)業(yè)基金的放大效應(yīng)和導(dǎo)向作用,引導(dǎo)社會資本投資我區(qū)實體經(jīng)濟。

（三）市場性：按市場化原則規(guī)范運作，西湖區(qū)財政局負責(zé)產(chǎn)業(yè)基金的監(jiān)督管理，指導(dǎo)產(chǎn)業(yè)基金開展投資并做好對接服務(wù)。

第四條產(chǎn)業(yè)基金的資金主要來源于本級財政預(yù)算安排、存量資金劃轉(zhuǎn)、基金投資回款和收益等途徑。

第二章組織架構(gòu)

第五條組織架構(gòu)組成：杭州市西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金管理委員會、杭州市西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金管理委員會辦公室、杭州市西湖區(qū)財務(wù)開發(fā)有限公司、杭州西湖產(chǎn)業(yè)基金有限公司。

第六條設(shè)立西湖區(qū)產(chǎn)業(yè)基金管理委員會（以下簡稱“管委會”），由區(qū)政府牽頭，由區(qū)長任主任，分管區(qū)長任副主任，成員由財政局、發(fā)改經(jīng)信局、文創(chuàng)辦、商務(wù)局（金融辦）、科技局、投資促進局、司法局、審計局等單位主要負責(zé)人擔(dān)任。管委會下設(shè)辦公室，辦公室設(shè)在區(qū)財政局，由財政局局長任辦公室主任，辦公室成員由管委會各成員單位分管負責(zé)人組成。

第七條管委會主要職能：根據(jù)產(chǎn)業(yè)導(dǎo)向及相關(guān)規(guī)劃，研究確定產(chǎn)業(yè)基金的投資原則和投資要求，審定產(chǎn)業(yè)基金管理制度和政策文件，負責(zé)有關(guān)產(chǎn)業(yè)基金資金籌措、投資計劃及方案等重大事項的決策和協(xié)調(diào)，監(jiān)督基金投資運行質(zhì)量，審批核銷投資損失。

第八條管委會辦公室主要職能：負責(zé)管委會日常工作，貫徹落實管委會關(guān)于產(chǎn)業(yè)基金發(fā)展運行的重大決策，建立投資決策和溝通協(xié)調(diào)機制，牽頭制定產(chǎn)業(yè)基金管理制度和政策文件，協(xié)調(diào)產(chǎn)業(yè)基金經(jīng)營管理中發(fā)生的問題，負責(zé)對產(chǎn)業(yè)基金的政策指導(dǎo)和考核評價。

第九條杭州市西湖區(qū)財務(wù)開發(fā)有限公司代行出資人職責(zé)，負責(zé)出資組建杭州西湖產(chǎn)業(yè)基金有限公司作為產(chǎn)業(yè)基金法人，將產(chǎn)業(yè)基金所需資金以杭州市西湖區(qū)財務(wù)開發(fā)有限公司投入到產(chǎn)業(yè)基金公司資本金形式存續(xù)。

第十條杭州西湖產(chǎn)業(yè)基金有限公司（以下簡稱管理機構(gòu)）是產(chǎn)業(yè)基金的運營機構(gòu)，負責(zé)產(chǎn)業(yè)基金的日常管理和投資運作事務(wù)，負責(zé)行使產(chǎn)業(yè)基金的民事權(quán)利、承擔(dān)產(chǎn)業(yè)基金的民事義務(wù)與責(zé)任，并作為產(chǎn)業(yè)基金對外投資主體承擔(dān)以下職能：

（一）代表產(chǎn)業(yè)基金對被投資企業(yè)進行出資，簽署投資協(xié)議；

（二）組織項目盡職調(diào)查并按照權(quán)限進行投資決策；

（三）管理產(chǎn)業(yè)基金投資形成的股權(quán)或“子基金”份額，負責(zé)實施產(chǎn)業(yè)基金投資形成的股權(quán)或“子基金”份額退出工作；

（四）監(jiān)督檢查產(chǎn)業(yè)基金所投資項目的實施情況，定期向管委會辦公室報告基金運作情況及其他重大事項，并對監(jiān)督檢查結(jié)果提出處理建議；

（五）按規(guī)定程序，對符合條件的投資損失報請核銷。

第三章運作模式

第十一條產(chǎn)業(yè)基金一般以設(shè)立“子基金”的模式運作，對于少量省市區(qū)引進的有影響力的重大項目也可采取“直接投資”的模式運作。

（一）“子基金”模式，指產(chǎn)業(yè)基金采取與上下級政府、社會資本合作設(shè)立或以增資方式參與現(xiàn)有基金設(shè)立等各種“子基金”的運作模式。合作設(shè)立的“子基金”可以包括“非定向基金”、“定向基金”、“區(qū)域基金”等形式，并積極探索其他各類創(chuàng)新業(yè)務(wù)。

（二）“直接投資”模式，指對符合我區(qū)重點產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向的創(chuàng)新科技型企業(yè)及其他重大招商引資項目，采取直接參股、參與定向增發(fā)、優(yōu)先股投資等不同的投資形式。

第十二條產(chǎn)業(yè)基金參與的“子基金”，產(chǎn)業(yè)基金出資比例原則上不超過20%，產(chǎn)業(yè)基金與區(qū)內(nèi)其他國有資本聯(lián)合出資的，合計不超過40%。采取定向基金形式的“子基金”，投資方向全部為區(qū)內(nèi)項目或重大招商引資項目的，可不受上述比例限制。

第十三條產(chǎn)業(yè)基金參與的“子基金”應(yīng)在投資協(xié)議中明確應(yīng)完成的區(qū)內(nèi)返投目標及完成時間。管委會辦公室可制定實施細則，對“子基金”應(yīng)完成的返投目標及返投認定方式作出具體規(guī)定。

第十四條產(chǎn)業(yè)基金與社會資本合作設(shè)立的“子基金”，一般應(yīng)委托專業(yè)機構(gòu)進行運作和管理（以下簡稱“子基金管理人”），選聘的專業(yè)機構(gòu)應(yīng)在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會取得股權(quán)類（含創(chuàng)投）私募管理人登記，并具有較強的募資能力和較好的歷史業(yè)績。

第四章投資原則和要求

第十五條產(chǎn)業(yè)基金與社會資本合作設(shè)立的“子基金”一般應(yīng)注冊在西湖區(qū)，但產(chǎn)業(yè)基金與國家、省、市各級政府基金合作設(shè)立的“子基金”可不受上述限制。

第十六條產(chǎn)業(yè)基金的投資決策，由管理機構(gòu)進行項目篩選并組織盡職調(diào)查，報經(jīng)管委會最終審批確定。管委會辦公室可制定實施細則，對產(chǎn)業(yè)基金準入條件、評審規(guī)程、投資模式、管理及退出事宜作出具體規(guī)定，并報管委會備案后實施。

第十七條“子基金”的資金募資、投資、投后管理、收益分配、清算、退出等通過市場化運作，按照“利益共享、風(fēng)險共擔(dān)”的原則經(jīng)營管理。產(chǎn)業(yè)基金與國家、省、市各級政府基金合作設(shè)立的“子基金”，可參照各級政府基金設(shè)定不同的收益分配和清算退出規(guī)則。

第十八條“子基金”應(yīng)遵循以下原則和要求：

（一）“子基金”應(yīng)投資于：

1．以法人形式設(shè)立的未上市企業(yè)股權(quán)；

2．參與上市公司定向增發(fā)、并購重組和私有化等股權(quán)交易形成的股份；

3．經(jīng)章程或協(xié)議明確約定的符合國家產(chǎn)業(yè)政策的其他投資形式；

4．基金閑置資金只能投資于銀行存款、國債、地方政府債、政策性金融債和政府支持債券等安全性和流動性較好的固定收益類資產(chǎn)。

（二）“子基金”在運作過程中不得從事以下業(yè)務(wù)：

1.從事融資擔(dān)保以外的擔(dān)保、抵押、委托貸款等業(yè)務(wù)；

2.投資二級市場股票、期貨、房地產(chǎn)、證券投資基金、評級AAA以下的企業(yè)債、信托產(chǎn)品、非保本型理財產(chǎn)品、保險計劃及其他金融衍生品；

3.向任何第三方提供贊助、捐贈（經(jīng)批準的公益性捐贈除外）；

4.吸收或變相吸收存款，或向第三方提供貸款和資金拆借（以可轉(zhuǎn)債形式進行的投資除外）；

5.投資于其他“子基金”和資產(chǎn)管理產(chǎn)品，但經(jīng)管委會審批同意的除外；

6.進行承擔(dān)無限連帶責(zé)任的對外投資；

7.發(fā)行信托或集合理財產(chǎn)品募集資金；

8.其他國家法律法規(guī)禁止從事的業(yè)務(wù)。

經(jīng)管委會批準的創(chuàng)新業(yè)務(wù)不受上述條款限制，法律法規(guī)明文禁止的除外。

（三）“子基金”對單家企業(yè)進行投資時，股權(quán)投資的投資額原則上不得超過“子基金”資產(chǎn)總值的20%，但采取定向基金形式的“子基金”除外。

第五章基金投資退出

第十九條產(chǎn)業(yè)基金出資合作設(shè)立的“子基金”或直投項目，一般應(yīng)當在存續(xù)期滿后終止并實施退出。確需延長存續(xù)期限的，產(chǎn)業(yè)基金出資部分應(yīng)報經(jīng)管委會批準后，與其他出資方按照章程或協(xié)議約定的程序辦理。

第二十條產(chǎn)業(yè)基金退出應(yīng)遵循以下退出原則：

（一）采取“子基金”運作模式的，除與其他出資人在章程或協(xié)議中約定的退出方式外，有下述情況之一時，產(chǎn)業(yè)基金可無需其他出資人同意，選擇提前退出：

1.章程或協(xié)議簽署后超過6個月，其他出資人未按規(guī)定程序和時間要求完成設(shè)立或首期出資手續(xù)的；

2.產(chǎn)業(yè)基金撥付“子基金”賬戶1年以上，“子基金”未開展投資業(yè)務(wù)的；

3.未完成返投目標等“子基金”嚴重偏離章程或合伙協(xié)議約定，且造成產(chǎn)業(yè)基金重大損失的；

4.發(fā)現(xiàn)其他嚴重危及產(chǎn)業(yè)基金安全或違背產(chǎn)業(yè)基金政策目標等事前約定的退出情形的。

（二）出現(xiàn)下列情形的，經(jīng)各方出資人協(xié)商一致或者經(jīng)過符合“子基金”章程或協(xié)議約定的表決程序后，產(chǎn)業(yè)基金應(yīng)按規(guī)定程序及時退出：

1.參股“子基金”或直投項目發(fā)生重大失誤或嚴重虧損，已無力繼續(xù)經(jīng)營的；

2.參股“子基金”或直投項目存在違法違規(guī)行為，被行政機關(guān)責(zé)令終止的；

3.發(fā)現(xiàn)存在其他法律法規(guī)禁止從事業(yè)務(wù)的。

第二十一條產(chǎn)業(yè)基金從存續(xù)期滿的“子基金”或直投項目中退出，按照章程或協(xié)議約定條件實施退出；存續(xù)期未滿，但已達到章程或協(xié)議約定的預(yù)期目標或符合規(guī)定情形的，可適時提前退出。

第二十二條產(chǎn)業(yè)基金退出主要采取股權(quán)轉(zhuǎn)讓、份額轉(zhuǎn)讓、股票減持、減少資本或者退伙、清算等方式。

第二十三條產(chǎn)業(yè)基金退出，應(yīng)當根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)并按照章程或協(xié)議約定的條件、方式辦理退出手續(xù)；章程或協(xié)議沒有約定的，原則上應(yīng)當在依法設(shè)立的產(chǎn)權(quán)交易機構(gòu)中采取公開掛牌方式辦理退出，按國有資產(chǎn)管理有關(guān)規(guī)定需進行評估的，應(yīng)聘請具備資質(zhì)的中介機構(gòu)對出資權(quán)益進行評估，作為確定產(chǎn)業(yè)基金退出價格的重要參考依據(jù)。

第六章　費用和收益

第二十四條產(chǎn)業(yè)基金投資的“子基金”和直投項目收益分配方式應(yīng)在章程或協(xié)議中載明。對中早期創(chuàng)業(yè)投資和其他重大招商引資直投項目，和投資效益較好、超額完成返投目標、提前完成返投目標、招引項目貢獻突出的“子基金”，產(chǎn)業(yè)基金可以采取一定期限收益讓渡、約定退出期限和回報率、按同期銀行貸款基準利率收取一定的收益等方式給予適當讓利，具體讓利方式在章程或協(xié)議中載明。對于未完成返投目標的“子基金”，產(chǎn)業(yè)基金可以在章程或協(xié)議中約定懲罰機制。

第二十五條產(chǎn)業(yè)基金的管理機構(gòu)的委托管理費用按照委托管理協(xié)議支付，原則上產(chǎn)業(yè)基金按照實繳出資總額0.6%的比例按年支付。

第七章風(fēng)險控制和績效考核

第二十六條管委會辦公室根據(jù)上級政府產(chǎn)業(yè)基金績效評價制度相關(guān)要求，對產(chǎn)業(yè)基金政策目標實現(xiàn)程度、投資運營情況等開展評價。定期對產(chǎn)業(yè)基金投資運作情況、資金使用情況、財務(wù)收支情況等進行監(jiān)督檢查，并根據(jù)工作需要委托專業(yè)機構(gòu)開展專項審計，有效防范風(fēng)險，保障產(chǎn)業(yè)基金安全和效益。

第二十七條管理機構(gòu)應(yīng)對產(chǎn)業(yè)基金遵照國家有關(guān)財政預(yù)算和財務(wù)管理制度等規(guī)定，建立健全內(nèi)部控制和外部監(jiān)管制度，建立投資決策和風(fēng)險約束機制，切實防范產(chǎn)業(yè)基金運作過程中可能出現(xiàn)的風(fēng)險。

第二十八條管理機構(gòu)對產(chǎn)業(yè)基金合作“子基金”及直投項目進行跟蹤評價。產(chǎn)業(yè)基金合作方存在違規(guī)違約行為的，按協(xié)議約定處理，造成產(chǎn)業(yè)基金損失的，根據(jù)協(xié)議約定要求相關(guān)方賠償損失。

第二十九條“子基金”應(yīng)選擇在中國境內(nèi)設(shè)立的商業(yè)銀行進行托管。托管人依據(jù)托管協(xié)議負責(zé)賬戶管理、資金清算、資產(chǎn)保管等事務(wù)，對投資活動實施動態(tài)監(jiān)管，切實履行托管職責(zé)。

第三十條受委托的“子基金”管理人對于“子基金”，要按照國家有關(guān)企業(yè)內(nèi)部控制規(guī)范體系建設(shè)的要求，建立健全包括風(fēng)險管理制度、風(fēng)險管理組織和風(fēng)險控制流程在內(nèi)的風(fēng)控合規(guī)體系及內(nèi)部管控制度，嚴格實行規(guī)范的投資項目征集、篩選、預(yù)審、投入、退出等全過程的運作管理工作，確?！白踊稹蓖顿Y活動在風(fēng)險可控的前提下運作。

第三十一條“子基金”應(yīng)按照協(xié)議約定履行信息披露義務(wù)，定期向管理機構(gòu)報送信息披露文件，并執(zhí)行重大事項披露機制。

第三十二條產(chǎn)業(yè)基金運作和管理中如發(fā)生重大問題，管理機構(gòu)應(yīng)在7個工作日內(nèi)向管委會辦公室報告。

第三十三條產(chǎn)業(yè)基金加強項目的投前和投后服務(wù)，和“子基金”管理人積極合作，開展投融資項目對接，為企業(yè)拓寬融資渠道。產(chǎn)業(yè)基金加強與社會投資機構(gòu)合作，探索組建基金投資聯(lián)盟，對重大項目開展聯(lián)合投資。

第三十四條產(chǎn)業(yè)基金運作遵循客觀規(guī)律，對相關(guān)管理人員或決策人員已依法履行決策程序后的投資失誤，按照區(qū)委和區(qū)紀委關(guān)于容錯免責(zé)機制的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

第八章　附則

第三十五條本辦法由西湖區(qū)財政局負責(zé)解釋。

第三十六條本辦法自2023年1月30日起施行。

來源：杭州市西湖區(qū)財政局

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