招商銀行最新發(fā)布的《2023中國私人財富報告》顯示，截至2022年，中國個人持有的可投資資產(chǎn)總規(guī)模已達到278萬億人民幣，按14億人口計算，國人人均可投資資產(chǎn)近20萬。其中，千萬資產(chǎn)的人數(shù)也達到了316萬，比2020年增加了54萬人。

這份報告基于中國私人財富市場的發(fā)展情況，進一步揭示了中國私人財富的分布和變化趨勢。報告指出，中國的個人可投資資產(chǎn)總額在過去幾年持續(xù)增長，資產(chǎn)分布呈現(xiàn)出明顯的集中性，高凈值人群的比例不斷上升。

首先，讓我們關注到的是這個數(shù)字的驚人規(guī)模。278萬億人民幣，這是一個超過全球一些國家經(jīng)濟總量的數(shù)字。這反映出中國人的財富狀況已經(jīng)達到了一定的水平，并且有越來越多的資金正在尋找投資機會。

然后，我們進一步分析這個數(shù)字的分布情況。報告中提到，中國人的人均可投資資產(chǎn)約為198571元，這個數(shù)字雖然不算低，但反映出中國社會的貧富差距正在擴大。

同時，千萬資產(chǎn)的人數(shù)已經(jīng)達到了316萬，這個數(shù)字的增長也進一步印證了中國的財富集中趨勢。同時也可以得到一個結論：國內(nèi)0.2%的人擁有著社會11.3%的可投資財富體量。

需要明確的是，招商銀行給出的財富數(shù)字是指可投資資產(chǎn)，也可以理解為“閑錢”、“閑置資產(chǎn)”（比如我是三口之家，我卻有四套房子，那其中兩三套屬于可投資可交易的資產(chǎn)）。可投資資產(chǎn)，明確不包括自住房產(chǎn)、通過私募基金投資以外方式持有的非上市公司股權及耐用消費品（比如汽車）等資產(chǎn)。

如果要是看“全部財富”，胡潤2022年12月的報告可以看到一些數(shù)據(jù)——中國擁有 600 萬人民幣家庭凈資產(chǎn)的“富裕家庭”數(shù)量達到508萬戶，擁有千萬人民幣家庭凈資產(chǎn)的“高凈值家庭” 數(shù)量達到206萬戶，擁有億元人民幣家庭凈資產(chǎn)的“超高凈值家庭”數(shù)量達到13萬戶。

如果你家的全部家當資產(chǎn)加起來沒有一個億，那你們家財富排名就在全國130000之后。（聽起來也能接受）

我們必須注意到的是，雖然整體的財富規(guī)模正在擴大，但是貧富差距也在擴大。因此，如何在發(fā)展經(jīng)濟的同時，縮小貧富差距，將是政府和社會各界需要共同面對的問題。

再者，對于投資者來說，面對這樣的市場環(huán)境，我們需要更加謹慎和明智地選擇投資策略。在眾多的投資選擇中，如何找出風險和收益的平衡點，如何做好資產(chǎn)配置，如何在瞬息萬變的市場中保持冷靜的頭腦，這些都是我們需要思考和解決的問題。

招商銀行2023財富報告中提到，2021年調研顯示家庭需求有“資產(chǎn)配置”與“傳承”兩大主題，本次調研發(fā)現(xiàn)已有超過七成高凈值人群（可投資資產(chǎn)超過1000萬）在著手準備財富傳承，同時，傳承需求的外延擴展至企業(yè)交接班的需求及子女能力培養(yǎng)。這顯示出這一創(chuàng)業(yè)賽道的市場剛性需求。

報告當中還有個數(shù)據(jù)值得關注，在所調查的全部高凈值人群中，創(chuàng)富一代和家族二代所占高凈值人群占比均有下降，創(chuàng)富一代下降5%，家族二代下降3%。專業(yè)人士所占高凈值人群的占比提升了5%。說明市場給予專業(yè)人才、高精尖人才的薪酬（回報）在增加。希鷗網(wǎng)認為，依靠專業(yè)知識和專業(yè)能力帶來的財富增長要比因為政策和時代紅利帶來的財富增長更有益。

從報告中可以看到，專業(yè)人士平均年齡較小，40歲以下占比超過六成，平均學歷水平最高，大學本科及以上學歷占比達97%，擁有更多專業(yè)知識，收入相對穩(wěn)定，風險偏好相對較高，是最為關注創(chuàng)造更多財富的客群，而對保障財富安全的需求不及其他客群。

專業(yè)人士群體對產(chǎn)品的定制化和多元化的關注并重，更愿意嘗試另類投資，關注養(yǎng)老金融服務。家庭需求中看重子女教育。社會需求方面，是創(chuàng)富一代企業(yè)家之外最愿意參與公益慈善的客群，對于ESG、社會責任和影響力投資訴求頗多。

報告當中提到，2023年高凈值人群的家庭需求中，家庭資產(chǎn)綜合配置（41%）、子女教育（37%）、定制化的產(chǎn)品服務（31%）、 代際傳承安排，包括企業(yè)和財富傳承等（29%）、醫(yī)療和健康咨詢及服務（27%）占據(jù)前5名，其中子女教育需求高居第二， 超越了定制化產(chǎn)品及代際傳承等金融需求。

從金融需求來看，調研中超過四成的高凈值人群有家庭資產(chǎn)綜合配置的需求，但其中有一半客戶認為私行目前提供的服務仍待 改善；非金融需求中，高凈值人群看重但尚未得到較好滿足的主要有子女教育、醫(yī)療和健康咨詢及服務、家庭稅務法律咨詢。從創(chuàng)業(yè)角度看，希鷗網(wǎng)認為，這三個賽道有著巨大的創(chuàng)業(yè)機會，因其客戶購買力很強，如果創(chuàng)業(yè)公司的服務得到認可，便很容易站穩(wěn)腳步。

子女的能力培養(yǎng)， 如財商、繼承人思維； 子女就業(yè)、 實習等機會資源；境外教育咨詢及規(guī)劃 (如選校、申請)；全階段教育規(guī)劃 設計(幼兒園-大學)；境內(nèi)教育咨詢及規(guī)劃 (如私立、國際學校)；海外衣食住行及 健康解決方案；子女社交網(wǎng)絡搭建；海外創(chuàng)業(yè)及投資。

其中被調查者中，30%的人關注子女能力培養(yǎng)問題，其中18%的調查者認為自己的需求尚未得到滿足。其他尚未得到滿足的選項占比較高的是子女就業(yè)和實習機會、子女境外教育咨詢和規(guī)劃。

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希鷗網(wǎng)將舉辦第十一屆創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)論壇，歡迎報名參加。