近日，華為商城突然上線Mate 60 Pro的銷售。這款原定于9月12日發(fā)布會推出的旗艦機型超預期的提前開賣，直接帶動半導體板塊在8月29日下午出現(xiàn)了一波漲幅。

Mate 60 Pro手機帶來的驚喜主要在于基帶芯片使用了華為麒麟9000S。雖然目前官方?jīng)]有公布是否帶5G功能，但從很多科技博主公布的手機測試結果來看，網(wǎng)絡鏈接速度堪比當前5G表現(xiàn)。

華為麒麟芯強勢回歸，半導體產(chǎn)業(yè)迎巨大鼓舞

市場給與華為這次新機巨大的熱情。麒麟芯片的回歸，標志了華為在消費級芯片上已經(jīng)具備了量產(chǎn)能力，這也是我國半導體產(chǎn)業(yè)里程碑式的進步。相信市場將會進一步演繹我國半導體產(chǎn)業(yè)這一重要突破，華為產(chǎn)業(yè)鏈或將迎來市場的重點關注和重大機會。

德邦基金基金經(jīng)理雷濤表示，華為手機新品或能帶來市場熱情的提升，市場也將進一步提升對科技板塊的風險偏好，對應的半導體、消費電子、華為產(chǎn)業(yè)鏈都將迎來新一波的行情機會。

而隨著相關行情的陸續(xù)展開，也將進一步擴散到其他科技成長板塊，成為整個大科技板塊反彈的主驅動力，在下階段的市場中這一產(chǎn)業(yè)鏈的突出表現(xiàn)值得期待。

加倉至120萬！看好封測和存儲未來行情

在華為新品給半導體產(chǎn)業(yè)帶來相應的利好刺激之前，雖然市場對于半導體后市有分歧，但德邦基金基金經(jīng)理雷濤還是自購加倉至120萬，用真金白銀堅定地表明自己與基民同在的決心！

數(shù)據(jù)來源：德邦基金基金經(jīng)理雷濤支付寶賬戶持倉，日期截至2023年8月30日

8月以來半導體行情出現(xiàn)階段性調整，由于沒有很明確的需求拉動，周期拐點的出現(xiàn)時間比大家想象的來的更加晚，讓很多投資者都很煎熬，但周期拐點終將出現(xiàn)，黎明前的黑暗也終將過去。并且經(jīng)歷前期調整，半導體后續(xù)下行空間不大，投資性價比較高。

雷濤表示，下半年仍不缺乏結構性機會，行業(yè)的驅動力也將由此前的國產(chǎn)替代、AI為主，調整為半導體周期驅動為主，并且對封測、存儲等賽道仍保持期待。

在二季度最后一個月，雷濤已經(jīng)陸續(xù)開始增配了較多存儲板塊股票。存儲是半導體周期之母，存儲的彈性和各方面的變化會對半導體周期產(chǎn)生很大影響。只有存儲的周期起來了，市場才會覺得半導體周期真正快來臨了。但是，這一輪存儲周期受到供給側推動，因此，我們還需要對半導體周期的來臨保持更多耐心。

封測則是一個非常明確的半導體復蘇相關標的。首先，封測板塊的稼動率是不斷提升的，這也反映出在庫存周期里，封測景氣度的敏感度非常高。其次，由于Chiplet技術是中國未來發(fā)展大芯片一個必不可少的技術，而且相關的一些公司也擁有Chiplet技術這方面的能力。所以綜合考慮，未來封測大概率會有較高的產(chǎn)業(yè)地位。

而對于AI算力的投資上，他表示只有應用開始大規(guī)模爆發(fā)之后，算力才能夠上一個新臺階，今年算力公司由AI帶來業(yè)績兌現(xiàn)的預期不高，主要還是會以海外映射為主。也許在第四季度能看得到北美有一些不錯的應用拉動算力需求進一步提升。如果沒有出現(xiàn)，算力很難再有很明確的整體超預期可能，所以更多還是在結構性機會上。

看好半導體板塊發(fā)展的投資者，可以關注德邦半導體產(chǎn)業(yè)混合發(fā)起式(014319)這只半導體主題基金，享受半導體行業(yè)發(fā)展帶來的紅利！

注：

1、德邦半導體產(chǎn)業(yè)混合發(fā)起式：2021年12月28日成立，2022年A類-24.43%/-27.20%；C類-24.71%/-27.20%。本基金自成立以來基金經(jīng)理變更情況：吳昊，20211228-至今；雷濤20211228-至今。

2、德邦穩(wěn)盈增長靈活配置混合：2017年3月10日成立，2018年-30.64%/-9.62%，2019年27.84%/19.92%，2020年21.20%/15.20%，2021年5.16%/0.30%；2022年-11.22%/-9.56%。本基金自成立以來基金經(jīng)理變更情況：許文波，20170310-20180322；孔飛，20170525-20181128；吳昊，20171225-20220316；范文靜，20210331-20220902；吳志鵬，20220322-20230413；雷濤，20230329-至今。

本文源自證券之星