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景林資產(chǎn)在美股市場(chǎng)的最新持倉(cāng)來(lái)了。近日，景林資產(chǎn)的海外子公司景林資產(chǎn)管理香港公司日前向美國(guó)證監(jiān)會(huì)提交了截止2023年Q1的美股持倉(cāng)數(shù)據(jù)。其美股持倉(cāng)總市值達(dá)17.29億美元，相比去年底的16.3億美元市值增加了近6％。十大持倉(cāng)情況如下：
整體來(lái)看，景林海外持倉(cāng)主要以中概股為主，前十大重倉(cāng)股分別是拼多多、新東方、網(wǎng)易、Doordash、meta、中通快遞、英偉達(dá)、微軟、BOSS直聘、奇富科技。其中前6名持倉(cāng)市值都超過了1億美元，足以可見景林對(duì)于相關(guān)公司的態(tài)度。此前，我們?cè)凇?strong>千億私募最新觀點(diǎn)，看好這四大方向！”中提到過景林的投資邏輯：景林關(guān)注那些行業(yè)地位突出、自由現(xiàn)金流強(qiáng)勁、成長(zhǎng)空間較大和有一定的壟斷優(yōu)勢(shì)的企業(yè)。今天的文章，我們就來(lái)看一看景林美股的持倉(cāng)，有哪些值得一提的變化。·依然重倉(cāng)拼多多景林對(duì)于拼多多的草根調(diào)研能力是極強(qiáng)的，在業(yè)內(nèi)對(duì)于拼多多的理解可謂深刻，此前的幾波在拼多多上的操作都獲利頗豐。在去年，景林連續(xù)二三四季度連續(xù)加倉(cāng)拼多多，且一次比一次加得多，但在今年Q1拼多多創(chuàng)出新高之際，景林選擇獲利了結(jié)。從持倉(cāng)情況來(lái)看，景林一季度雖有減持拼多多，但拼多多還是位列于景林美股的第一大持倉(cāng)。當(dāng)下拼多多海外版Temu發(fā)展勢(shì)頭迅速，已在歐美等多個(gè)國(guó)家上線，是國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)電商公司中較具成長(zhǎng)性看點(diǎn)的公司。景林此時(shí)繼續(xù)堅(jiān)守拼多多.可以見得，盡管拼多多在海外發(fā)展面臨著一定的不確定性（此前谷歌下架拼多多，并標(biāo)記為惡意應(yīng)用程序），但對(duì)于后續(xù)發(fā)展，景林可能還是認(rèn)為具有一定前景。·逆勢(shì)加倉(cāng)教育股景林對(duì)新東方的巨幅加倉(cāng)情況，是本次美股持倉(cāng)中最大的亮點(diǎn)。從持股數(shù)看，景林最新持有新東方教育高達(dá)430萬(wàn)股，環(huán)比加倉(cāng)幅度近600％，持倉(cāng)排名從上個(gè)月的第15位一躍成為本季度的第二大重倉(cāng)股。眾所周知，教育行業(yè)歷經(jīng)過去一兩年的洗牌之后，不少小規(guī)模的公司有所退出，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局日漸趨緩，而在這樣的競(jìng)爭(zhēng)格局下，其實(shí)對(duì)于存量公司還是比較有利的。更何況教育不僅僅是局限在應(yīng)對(duì)考試，像一些開拓眼界、潛力挖掘等領(lǐng)域，人民群眾的需求肯定還是存在的。中國(guó)基金報(bào)整理了景林對(duì)于教育領(lǐng)域的觀點(diǎn)：景林認(rèn)為，“行業(yè)龍頭公司，憑借多年積累的口碑和公信力，品牌的護(hù)城河依然很深。個(gè)別頭部企業(yè)在K9學(xué)科之外的教育領(lǐng)域業(yè)務(wù)基礎(chǔ)扎實(shí)，原有的留學(xué)等業(yè)務(wù)恢復(fù)增長(zhǎng)，素質(zhì)教育、直播電商業(yè)務(wù)等新業(yè)務(wù)成為新的增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)力；且公司的利潤(rùn)和現(xiàn)金流穩(wěn)中轉(zhuǎn)好，同時(shí)賬上資金充足，當(dāng)時(shí)的估值下有足夠的安全邊際。”但也表示了“會(huì)持續(xù)密切跟蹤相關(guān)公司的基本面變化，留意估值過熱、政策導(dǎo)向、社會(huì)整體環(huán)境變化等因素帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)?！钡扔^點(diǎn)。·加倉(cāng)美科技巨頭此外，景林也開始積極布局人工智能，新進(jìn)了英偉達(dá)，加倉(cāng)了微軟等美國(guó)科技巨頭。 基金報(bào)同樣也歸納了景林對(duì)于人工智能領(lǐng)域的看法：對(duì)于AI，景林表示，“AI是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)之后最重要的技術(shù)革命之一，在短期，AI的突破和應(yīng)用帶來(lái)無(wú)限遐想，變革已經(jīng)到來(lái)。”“但A股相關(guān)公司真正擁有相關(guān)核心競(jìng)爭(zhēng)力的公司不多，且估值已經(jīng)不便宜了，蘊(yùn)含了一定風(fēng)險(xiǎn)與不確定性，需要謹(jǐn)慎篩選與客觀評(píng)估。更傾向于在美股持有一些真正掌握了核心技術(shù)，且能轉(zhuǎn)換成未來(lái)收益的企業(yè)。比如AI的應(yīng)用可以為辦公軟件帶來(lái)實(shí)質(zhì)效率的明顯提升，從而影響未來(lái)的市場(chǎng)份額、營(yíng)收與利潤(rùn)?！?/p>本文源自證星研究院
整體來(lái)看，景林海外持倉(cāng)主要以中概股為主，前十大重倉(cāng)股分別是拼多多、新東方、網(wǎng)易、Doordash、meta、中通快遞、英偉達(dá)、微軟、BOSS直聘、奇富科技。其中前6名持倉(cāng)市值都超過了1億美元，足以可見景林對(duì)于相關(guān)公司的態(tài)度。此前，我們?cè)凇?strong>千億私募最新觀點(diǎn)，看好這四大方向！”中提到過景林的投資邏輯：景林關(guān)注那些行業(yè)地位突出、自由現(xiàn)金流強(qiáng)勁、成長(zhǎng)空間較大和有一定的壟斷優(yōu)勢(shì)的企業(yè)。今天的文章，我們就來(lái)看一看景林美股的持倉(cāng)，有哪些值得一提的變化。·依然重倉(cāng)拼多多景林對(duì)于拼多多的草根調(diào)研能力是極強(qiáng)的，在業(yè)內(nèi)對(duì)于拼多多的理解可謂深刻，此前的幾波在拼多多上的操作都獲利頗豐。在去年，景林連續(xù)二三四季度連續(xù)加倉(cāng)拼多多，且一次比一次加得多，但在今年Q1拼多多創(chuàng)出新高之際，景林選擇獲利了結(jié)。從持倉(cāng)情況來(lái)看，景林一季度雖有減持拼多多，但拼多多還是位列于景林美股的第一大持倉(cāng)。當(dāng)下拼多多海外版Temu發(fā)展勢(shì)頭迅速，已在歐美等多個(gè)國(guó)家上線，是國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)電商公司中較具成長(zhǎng)性看點(diǎn)的公司。景林此時(shí)繼續(xù)堅(jiān)守拼多多.可以見得，盡管拼多多在海外發(fā)展面臨著一定的不確定性（此前谷歌下架拼多多，并標(biāo)記為惡意應(yīng)用程序），但對(duì)于后續(xù)發(fā)展，景林可能還是認(rèn)為具有一定前景。·逆勢(shì)加倉(cāng)教育股景林對(duì)新東方的巨幅加倉(cāng)情況，是本次美股持倉(cāng)中最大的亮點(diǎn)。從持股數(shù)看，景林最新持有新東方教育高達(dá)430萬(wàn)股，環(huán)比加倉(cāng)幅度近600％，持倉(cāng)排名從上個(gè)月的第15位一躍成為本季度的第二大重倉(cāng)股。眾所周知，教育行業(yè)歷經(jīng)過去一兩年的洗牌之后，不少小規(guī)模的公司有所退出，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局日漸趨緩，而在這樣的競(jìng)爭(zhēng)格局下，其實(shí)對(duì)于存量公司還是比較有利的。更何況教育不僅僅是局限在應(yīng)對(duì)考試，像一些開拓眼界、潛力挖掘等領(lǐng)域，人民群眾的需求肯定還是存在的。中國(guó)基金報(bào)整理了景林對(duì)于教育領(lǐng)域的觀點(diǎn)：景林認(rèn)為，“行業(yè)龍頭公司，憑借多年積累的口碑和公信力，品牌的護(hù)城河依然很深。個(gè)別頭部企業(yè)在K9學(xué)科之外的教育領(lǐng)域業(yè)務(wù)基礎(chǔ)扎實(shí)，原有的留學(xué)等業(yè)務(wù)恢復(fù)增長(zhǎng)，素質(zhì)教育、直播電商業(yè)務(wù)等新業(yè)務(wù)成為新的增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)力；且公司的利潤(rùn)和現(xiàn)金流穩(wěn)中轉(zhuǎn)好，同時(shí)賬上資金充足，當(dāng)時(shí)的估值下有足夠的安全邊際。”但也表示了“會(huì)持續(xù)密切跟蹤相關(guān)公司的基本面變化，留意估值過熱、政策導(dǎo)向、社會(huì)整體環(huán)境變化等因素帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)?！钡扔^點(diǎn)。·加倉(cāng)美科技巨頭此外，景林也開始積極布局人工智能，新進(jìn)了英偉達(dá)，加倉(cāng)了微軟等美國(guó)科技巨頭。 基金報(bào)同樣也歸納了景林對(duì)于人工智能領(lǐng)域的看法：對(duì)于AI，景林表示，“AI是移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)之后最重要的技術(shù)革命之一，在短期，AI的突破和應(yīng)用帶來(lái)無(wú)限遐想，變革已經(jīng)到來(lái)。”“但A股相關(guān)公司真正擁有相關(guān)核心競(jìng)爭(zhēng)力的公司不多，且估值已經(jīng)不便宜了，蘊(yùn)含了一定風(fēng)險(xiǎn)與不確定性，需要謹(jǐn)慎篩選與客觀評(píng)估。更傾向于在美股持有一些真正掌握了核心技術(shù)，且能轉(zhuǎn)換成未來(lái)收益的企業(yè)。比如AI的應(yīng)用可以為辦公軟件帶來(lái)實(shí)質(zhì)效率的明顯提升，從而影響未來(lái)的市場(chǎng)份額、營(yíng)收與利潤(rùn)?！?/p>本文源自證星研究院
