2023年2月11日，中國銀保監(jiān)會、中國人民銀行發(fā)布《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風險分類辦法》1（以下簡稱《辦法》或“新規(guī)”），自2023年7月1日起施行。本次頒布的《辦法》是2007年原銀監(jiān)會發(fā)布《貸款風險分類指引》2（以下簡稱《指引》）后的首次正式修訂，亦較2019年發(fā)布的征求意見稿進行多方面的完善。《辦法》共六章四十八條，要求商業(yè)銀行遵循真實性、及時性、審慎性和獨立性原則，對承擔信用風險的全部表內(nèi)外金融資產(chǎn)開展風險分類。

信用風險是我國銀行業(yè)面臨的最主要風險，完善的風險分類制度是有效防控信用風險的前提和基礎。出臺新的監(jiān)管要求有益于我國商業(yè)銀行風險管理制度與《商業(yè)銀行預期信用損失法實施管理辦法》和巴塞爾委員會《審慎處理資產(chǎn)指引》進一步接軌，有助于商業(yè)銀行準確識別、評估信用風險，進一步提升銀行信用風險管理能力以及服務實體經(jīng)濟水平，提升銀行高質(zhì)量發(fā)展。

一、目前部分商業(yè)銀行在風險分類工作中存在的問題

原《指引》發(fā)布近16年來，其規(guī)范明確了五級分類基本監(jiān)管要求。部分商業(yè)銀行目前在金融資產(chǎn)風險分類工作中，仍普遍存在以下幾點問題：

業(yè)務覆蓋不全面。部分銀行僅對貸款做明確分類要求，對貸款以外的其他資產(chǎn)模糊處理； 分類標準不統(tǒng)一。各銀行間對原制度解讀不一，分類標準間可比性差； 管理執(zhí)行不規(guī)范。部分銀行治理架構、職責分工不明晰，工作流程要求不明確。二、《辦法》的總體影響可歸納為”四個更加“

畢馬威認為：

在更嚴格的不良認定標準下，預計銀行整體不良率會有所上升，尤其是部分新規(guī)發(fā)布前不良認定不夠嚴格的中小銀行。同時不良貸款的增加可能會被動導致銀行的撥備覆蓋率下降，需要商業(yè)銀行加以關注。

三、辦法的要點的核心解讀

1、覆蓋范圍

資產(chǎn)覆蓋范圍由貸款擴展至承擔信用風險的全部金融資產(chǎn)。

2、治理架構與職責

強化公司治理與審計監(jiān)督的要求，落實董事會承擔最終責任。明確風險分類的內(nèi)部審計應至少每年執(zhí)行，且審計結果及時向董事會做書面報告。

3、工作流程

新增分類流程的三級程序（初分、認定、審批）要求，需體現(xiàn)有效的制衡機制，確保分類過程的獨立性；個人貸款、信用卡貸款、小微企業(yè)貸款可延用脫期法3進行分類。目前商業(yè)銀行在非零售資產(chǎn)分類的系統(tǒng)支撐、零售資產(chǎn)分類的業(yè)務部門復核和風險部門認定方面有一定程度的管理提升空間。

4、風險分類基本標準

《辦法》按照風險程度把金融資產(chǎn)分成五類，分別為正常類、關注類、次級類、可疑類、損失類，后三類合稱不良資產(chǎn)，其中規(guī)模增長影響最大的是關注類和次級類，致商業(yè)銀行不良率或增長。

商業(yè)銀行開展風險分類的中心是評估債務人的履約能力，債務人的財務狀況、金融資產(chǎn)的逾期天數(shù)都是風險分類的重要考量。

【正常類】

債務人能夠履行合同，沒有客觀證據(jù)表明本金、利息或收益不能按時足額償付。

【關注類】

關注類基本標準不變，增加操作性、技術性逾期豁免，增加通過其他債務融資方式償還的債券豁免，增加符合條件的小微續(xù)貸豁免。關于逾期天數(shù)，新規(guī)明確規(guī)定“金融資產(chǎn)逾期后應至少歸為關注類”。這對銀行現(xiàn)有信貸和授信管理系統(tǒng)的全資產(chǎn)逾期統(tǒng)計信息管理帶來挑戰(zhàn)。

【次級類】

次級類標準新增定性、定量標準，增加連坐機制（同一非零售債務人在所有銀行資產(chǎn)質(zhì)量），增加與預期損失法估計結果的聯(lián)動。關于逾期天數(shù)，《辦法》實施后，即便債項押品質(zhì)量高、緩釋充足，一旦債項突破逾期90天，就必須納入次級。

【可疑類】

新增可疑類標準，包括定量標準（逾期天數(shù)、預期信用損失占比）、定性標準（逃廢銀行債務）；增加與預期損失法估計結果的聯(lián)動，一旦債項突破逾期270天，就必須納入可疑。

【損失類】

新增損失類標準，包括定量標準（逾期天數(shù)、預期信用損失占比），定性標準（進入破產(chǎn)清算程序），增加與預期損失法估計結果的聯(lián)動，一旦債項突破逾期360天，就必須納入損失。

5、重組資產(chǎn)風險分類

【對“債務人財務困難”以及“合同調(diào)整”兩個概念進行詳細的規(guī)定】

現(xiàn)行《指引》未充分明確重組貸款涉及的“債務人財務狀況惡化”以及“合同調(diào)整”兩個關鍵概念，且規(guī)定重組貸款均應分類為不良?！掇k法》重點對“財務困難”和“合同調(diào)整”兩個概念作出詳細的規(guī)定，細化符合重組概念的各種情形，有利于銀行對照實施，堵塞監(jiān)管套利空間。

【對重組資產(chǎn)設置重組觀察期】

《辦法》規(guī)定重組觀察期由至少6個月延長為至少1年，在觀察期內(nèi)采取相對緩和的措施，有利于推動債務重組順利進行，這也是本次《辦法》的一個顯著變化。

【細化認定標準】

根據(jù)實質(zhì)重于形式原則，不再統(tǒng)一要求重組資產(chǎn)必須分為不良，但應至少分為關注。對劃分為不良的重組資產(chǎn)，在觀察期內(nèi)符合不良上調(diào)條件的，可以上調(diào)為關注類。對多次重組的分類作出明確規(guī)定，要求觀察期內(nèi)未按照合同約定及時足額還款，或雖足額還款但財務狀況未有好轉，再次重組的資產(chǎn)至少歸為次級類，并重新計算觀察期。

核心總結：“兩緊”與“兩寬”

兩緊：大幅清晰重組資產(chǎn)認定標準，對“財務困難”和“合同調(diào)整”兩個概念作出詳細規(guī)定，堵塞監(jiān)管套利空間；重組資產(chǎn)退出觀察期延長，退出重組資產(chǎn)更關注期間履約能力。兩寬：重組資產(chǎn)的初始分類不一刀切全納入不良類；被分為不良類的重組資產(chǎn)在觀察期內(nèi)有上調(diào)為關注類的空間。6、特定場景風險分類額外要求

【不良資產(chǎn)分類上調(diào)】

非零售貸款類的金融資產(chǎn)分類上調(diào)須至少6個月，且需關注期間履約能力和債務人在銀行整體資產(chǎn)質(zhì)量狀況。

【分類連坐機制】

拓寬分類連坐機制，銀行需計量債務人在本行/所有銀行的資產(chǎn)質(zhì)量狀況占比，并據(jù)此調(diào)整風險分類。

【基礎資產(chǎn)穿透】

資管產(chǎn)品、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品基本均需穿透對基礎資產(chǎn)逐筆進行風險分類（零售資產(chǎn)、不良資產(chǎn)為基礎資產(chǎn)、或分層資產(chǎn)證券化產(chǎn)品除外）。

【集團客戶】

企業(yè)集團成員債務被分為不良并不必然導致其他成員也被分為不良，但商業(yè)銀行應及時啟動評估程序，審慎評估該成員對其他成員的影響。

【客戶涉及并購】

因并購導致償債主體發(fā)生變化的，并購方和被并購方相關金融資產(chǎn)風險分類在6個月內(nèi)不得上調(diào)，其中的不良金融資產(chǎn)不納入集團客戶額外評估程序、資產(chǎn)質(zhì)量連坐范圍。

【資本計量高級方法應用額外要求】

對于已實施資本計量高級方法的商業(yè)銀行，應明確風險分類標準和內(nèi)評體系違約定義之間的穩(wěn)定對應關系。

結語：

在充分解讀新規(guī)的基礎上，商業(yè)銀行一方面要再今年7月1日正式實施前，盡快依據(jù)新規(guī)標準做好存量業(yè)務的梳理排查、指標與業(yè)務管理的影響分析，制定新老劃斷安排；另一方面要制定重分類計劃，在2025年末前按季度有計劃、分步驟對所有存量業(yè)務按新規(guī)要求進行重新分類。

另外，依據(jù)“主動管理代替被動承接”的管理理念，建議商業(yè)銀行提升與風險分類管理配套的各項信用風險管理能力，以助力高校便利的資產(chǎn)質(zhì)量管理，從根本上防范風險分類下滑?？捎梢韵?strong>幾個方面著手推進：

重視并建設重組資產(chǎn)管理能力從重組業(yè)務源頭管理，明確重組業(yè)務定義，明晰相關的管理職能分工與配套的責任、權利、考核，梳理重組業(yè)務審批流程及審批場景，管理重組業(yè)務整體規(guī)模；同時將“觀察期”概念納入重組業(yè)務日常管理工作，推動債務重組，推動分類上調(diào)，防范分類下遷。

加強落實資產(chǎn)穿透管理對資管產(chǎn)品/資產(chǎn)證券化產(chǎn)品建立統(tǒng)一資產(chǎn)穿透數(shù)據(jù)庫表，維護基礎資產(chǎn)穿透信息，保障信息準確、標準。資產(chǎn)穿透管理不僅在資產(chǎn)分類中至關重要，在統(tǒng)一授信、大額風險暴露、額度管理、資本新規(guī)下的風險加權資產(chǎn)計量中亦是必要支撐。

推進分類與減值的結合與聯(lián)動梳理明確階段劃分標準、提前構建資產(chǎn)分類與信用減值聯(lián)動場景及聯(lián)動路徑。在此基礎之上，提前規(guī)劃分類調(diào)整對減值影響、提前估量風險參數(shù)。

加強貸投后管理與主動風險應對能力在全行層面宣導金融資產(chǎn)“逾期即劃入關注” “不良認定連坐機制”等新規(guī)要求；宣導金融資產(chǎn)正常至關注、關注至后三類后對減值計量結果的重大影響、以及無法短期內(nèi)回遷分類的重大影響，并適度調(diào)整配套的考核方案；激發(fā)提升貸后管理的主動性和強制性。

提升全口徑資產(chǎn)業(yè)務監(jiān)測預警能力完善監(jiān)測預警工具，不僅監(jiān)測單個客戶，亦持續(xù)追蹤各分群客戶資產(chǎn)質(zhì)量變化，做到趨勢管理，提前管理，以客戶為單元的統(tǒng)籌管理。

完善數(shù)據(jù)支撐與系統(tǒng)支撐根據(jù)新規(guī)新設多項“觀察期”工作要求，補充歷史多期數(shù)據(jù)抓取，以便規(guī)則判別；根據(jù)新規(guī)新增企業(yè)特征、業(yè)務特征、全行金融資產(chǎn)質(zhì)量分布等信息收集與數(shù)據(jù)質(zhì)量管理，加強信息及時獲取能力，建設系統(tǒng)間數(shù)據(jù)、標簽交互，以支撐分類流程高效運轉。

注釋：

1、中國銀保監(jiān)會 中國人民銀行發(fā)布《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風險分類辦法》，中國人民銀行，

http://www.pbc.gov.cn/goutongjiaoliu/113456/113469/4791141/index.html

2、中國銀監(jiān)會關于印發(fā)《貸款風險分類指引》的通知，銀保監(jiān)會，

http://www.cbirc.gov.cn/cn/view/pages/govermentDetail.html?docId=270852&itemId=861&generaltype=1

3、脫期法：不僅指僅依據(jù)逾期時間和擔保方式作為風險分類標準，還指代通過系統(tǒng)規(guī)則進行全量初分，但亦需業(yè)務部門/風險部門進行復核的分類步驟。

【本文作者】

宋凱 畢馬威中國 金融風險管理咨詢服務合伙人