61104/08
以TMT為首的科技題材牛股成群。證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，截至今日收盤，TMT板塊合計有41股股價翻倍。有分析人士認(rèn)為，在科創(chuàng)牛市行情繼續(xù)深入的大背景下，滯漲的低位低估值科技股票，有望成為增量資金的目標(biāo)，未來逆襲跑贏大盤概率較高。
今天科創(chuàng)50指數(shù)出現(xiàn)逼空式大漲。截至收盤，科創(chuàng)50指數(shù)報收1126.49點，上漲4.16%。K線方面，科創(chuàng)50指數(shù)高點不斷刷新，均線多頭發(fā)散，成交溫和放大。相比去年12月下旬的低點，科創(chuàng)50指數(shù)累計漲幅超過23%，宣告進入技術(shù)性牛市。
部分行業(yè)指數(shù)的漲幅更大，計算機傳媒兩大指數(shù)年內(nèi)漲幅均超40%，通信指數(shù)漲幅超33%；漲幅墊底的電子指數(shù)，也累計漲近19%。
TMT板塊牛股成群。數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，有41股年內(nèi)漲幅超過100%，海天瑞聲大漲292%居首，寒武紀(jì)-U、云從科技-UW、劍橋科技等多股漲幅超兩倍。
以TMT板塊為代表的科技股，未來能否持續(xù)強勢？
財通證券認(rèn)為，投資者需要重視科創(chuàng)板，經(jīng)歷去年一季度和四季度的疫情擾動后，科創(chuàng)板公司“一身輕松”，定增減持等資本市場政策放松，業(yè)績低基數(shù)+外延并購放開，可能會出現(xiàn)大量150億以內(nèi)的中小市值公司演繹后續(xù)三個季度業(yè)績環(huán)比改善的成長故事，這是科創(chuàng)板中最強的beta和alpha。具體到行業(yè)層面，數(shù)字經(jīng)濟關(guān)注運營商、GPT-4、半導(dǎo)體設(shè)備材料、傳媒等方向。
國金證券認(rèn)為，TMT為代表的科技成長將是超額收益核心主線。TMT可能已經(jīng)具備新主線的所有重要特征。具體來說，“基本面見底回升、機構(gòu)配置低位”是必要條件，“產(chǎn)業(yè)趨勢新變化”是充分條件。類比移動互聯(lián)網(wǎng)浪潮的產(chǎn)業(yè)趨勢，2016年的AlphaGo類比2007年的初代iPhone，技術(shù)和產(chǎn)品出現(xiàn)拐點式的變化；當(dāng)前AIGC類比2010年的iPhone4，技術(shù)和產(chǎn)品開始不斷普及；未來1-2年或呈現(xiàn)2013年移動互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用的大爆發(fā)。
中小市值科技公司后續(xù)三個季度的業(yè)績情況值得關(guān)注。據(jù)此，數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計出市值在150億元以下的高成長TMT板塊滯漲優(yōu)質(zhì)股。數(shù)據(jù)顯示，年內(nèi)漲幅在20%以下或者逆市下跌的TMT板塊個股中，有39股的評級機構(gòu)在3家以上且機構(gòu)一致預(yù)測今年凈利增速在30%以上，同時預(yù)測的市盈率低于40倍。
分析人士表示，一般來說，在牛市里，中小市值股票彈性更足，有望取得更高的超額收益。這39只低估值的滯漲中小市值股中，和達科技、銅峰電子、云涌科技等個股市值均不足50億元。
從機構(gòu)關(guān)注度來看，兆訊傳媒、瑞可達、道通科技、東微半導(dǎo)等有15家以上機構(gòu)評級。
