財聯(lián)社2月16日訊（記者封其娟）在諸多因素共振下，A股配置價值逐步凸顯，外資開始堅定看多中國資產(chǎn)，也在政策松綁下加速入局國內(nèi)資管行業(yè)。進入2023年以來，多家外商獨資公募上報新發(fā)產(chǎn)品，且已被受理。

截至目前，外商獨資公募基金共計7家，具體包括貝萊德、路博邁、富達基金、泰達宏利、交銀施羅德、上投摩根、摩根士丹利華鑫，后4者均由中外合資轉(zhuǎn)變?yōu)橥馍酞氋Y。

據(jù)證監(jiān)會披露，在正式獲批成為外商獨資公募后，貝萊德、路博邁、富達基金、泰達宏利均申請注冊了基金產(chǎn)品。截至目前，貝萊德旗下8只產(chǎn)品以及路博邁、富達基金旗下各1只產(chǎn)品均獲得受理；此外，根據(jù)進度跟蹤，泰達宏利旗下2只產(chǎn)品，仍在處在材料遞交階段。

從受理時間來看，今年1月，貝萊德、路博邁、富達基金注冊申請的產(chǎn)品均被受理。

作為國內(nèi)首家外商獨資公募基金，貝萊德旗下8只產(chǎn)品涵蓋了混合基金、債券基金以及同業(yè)存單指數(shù)基金；路博邁、富達基金申請注冊的新產(chǎn)品分別為債券基金和股票基金，泰達宏利上報的2只新發(fā)產(chǎn)品均為權(quán)益類。

截至2月15日，貝萊德旗下3只（A/C類合并統(tǒng)計）產(chǎn)品單位凈值均跌破1元面值。根據(jù)現(xiàn)有數(shù)據(jù)，最早成立的貝萊德中國新視野A/C、貝萊德港股通遠景視A/C近一年收益率分別為-9.74%、-10.19%、11.19%、-11.63%。2022年業(yè)績虧損明顯，這2只產(chǎn)品的凈贖回率分別超過15%、19%。

較之業(yè)內(nèi)，貝萊德7位基金經(jīng)理投研資歷尚淺，基金經(jīng)理最短累計任職僅80天。而引起基民熱議的是，盡管業(yè)績虧損顯著，管理費仍能保證貝萊德“旱澇保收”。

在深化國內(nèi)布局上，除了加大持股比例外，還有外資選擇再度入股一家國內(nèi)公募。繼2017年入股華寶基金后，國際PE巨頭華平投資擬將入股中歐基金。

4只產(chǎn)品3只凈值“破面”，業(yè)績大虧仍“旱澇保收”

國內(nèi)基金公司外資持股比例限制松綁當日，貝萊德、路博邁便一同遞交了公募基金管理公司設(shè)立資格審批申請。4個月后，貝萊德率先拿下外商獨資公募牌照，此后便開始新發(fā)產(chǎn)品，逐步邁入中國資管市場。

自2021年起，貝萊德便已開始上報新發(fā)產(chǎn)品的相關(guān)材料，申請注冊的8只產(chǎn)品均已收到受理通知。根據(jù)接收材料時間劃分，截至目前，上述8只產(chǎn)品中于2021年、2022年、2023年上報的產(chǎn)品分別有3只、4只、1只。

從產(chǎn)品類型看，包括6只混合型基金以及同業(yè)存單指數(shù)基金、債券基金各1只?；旌匣鹬?，除前述2只產(chǎn)品外，還包括貝萊德浦悅豐利一年持有、貝萊德先進制造一年持有、貝萊德行業(yè)優(yōu)選、貝萊德卓越遠航混合4只產(chǎn)品。

作為貝萊德基金國內(nèi)發(fā)行的第一只債券型基金，貝萊德欣悅豐利債券A目前正在認購期，其認購時間自2月6日至2月24日。此外，公司于2022年11月申請注冊貝萊德中證同業(yè)存單AAA指數(shù)7天持有期證券投資基金。

截至2022年年末，貝萊德基金旗下4只產(chǎn)品正在運行（A/C類合并統(tǒng)計）且均為混合型基金，資管規(guī)模總計53.98元，旗下偏股混合基金貝萊德中國新視野A規(guī)模最大，去年年末資管規(guī)模為37.91億元。

比較而言，貝萊德“新人”基金經(jīng)理較多。天天基金網(wǎng)顯示，貝萊德旗下基金經(jīng)理共計7人，其中李倩累計任職時間最長，超過5年；陸文杰、單秀麗、唐華3人累計任職時間均在1-2年；包括楊棟、鄒江渝在內(nèi)，累計任職時間均不超1年的基金經(jīng)理共計3人，且最短任職時間僅為80天。

截至2月15日，單秀麗、唐華共同管理的貝萊德中國新視野A/C、陸文杰、單秀麗、楊棟3人聯(lián)合管理的貝萊德港股通遠景視A/、鄒江渝、陸文杰共同管理的貝萊德先進制造一年持有單位凈值均跌破面值，其單位凈值分別為0.8262元/0.8203元、0.886元/0.8813元、0.9634元/0.9656元。

根據(jù)現(xiàn)有數(shù)據(jù)，貝萊德中國新視野A/C、貝萊德港股通遠景視A/C近一年收益率分別為-9.74%、-10.19%、11.19%、-11.63%。

值得一提的是，貝萊德中國新視野混合2021年9月獲得投資者火熱認購，單位凈值卻在成立不久后遭遇接連下挫?；蚴艽擞绊懀惾R德基金后續(xù)產(chǎn)品發(fā)行遇冷。

當基金產(chǎn)品業(yè)績虧損明顯，自然難逃贖回“宿命”。

截至2022年年末，貝萊德港股通遠景視野混合的基金總份額為2.53億份，而其成立時的總份額為3.13億份，凈贖回率為19.17%。同樣的，貝萊德中國新視野混合成立時基金總份額為56.35億份，去年年末基金總份額“縮水”至47.37億份，凈贖回率為15.94%

而引起基民熱議的是，盡管業(yè)績虧損顯著，管理費仍能保證貝萊德“旱澇保收”。

外資加速入場，華平投資擬二度入股國內(nèi)公募

在產(chǎn)品申請速度和數(shù)量上，貝萊德基金作為國內(nèi)首家外商獨資公募基金，進度相對領(lǐng)先。與此同時，其他外商獨資公募基金也在加快入局步調(diào)。

證監(jiān)會官網(wǎng)披露，路博邁基金去年12月上報的路博邁護航一年持有期債券基金已于今年1月被受理。

據(jù)公開報道，路博邁基金量化投資部總經(jīng)理周平表示：“我們的資產(chǎn)配置策略是從貝塔出發(fā)，契合路博邁全球資產(chǎn)配置模型的投資理念，在股票策略不賭賽道，在債券策略里沒有可轉(zhuǎn)債投資”。

1月12日，富達基金申請注冊的富達傳承6個月持有期股票型基金已被受理。

作為首批在中國開展全資公募基金業(yè)務(wù)的全球資產(chǎn)管理公司之一，富達國際深耕中國市場近二十載，目前已在上海、大連和北京設(shè)立辦公室，員工總數(shù)超過1900人。

據(jù)悉。國內(nèi)投研團隊已經(jīng)擁有涵蓋股票、固定收益、多元資產(chǎn)以及系統(tǒng)/量化投資的綜合投資能力，并將ESG分析有力地整合進整個投資流程。

值得關(guān)注的是，富達基金2月14日正式舉辦開業(yè)典禮，其總經(jīng)理黃小薏表示：“依托富達在投資、養(yǎng)老和ESG領(lǐng)域的深厚經(jīng)驗，我們會致力于將全球視野與本土能力相結(jié)合，為中國投資者提供豐富的投資及養(yǎng)老解決方案，幫助投資者實現(xiàn)長期財務(wù)目標”。

成為外商獨資公募基金后，泰達宏利于去年12月及今年1月，先后申請注冊了泰達宏利高端裝備及新材料股票、泰達宏利研究精選混合，目前暫未受理。

此外，包括摩根士丹利華鑫基金、上投摩根、交銀施羅德在內(nèi)，均從中外合資基金轉(zhuǎn)為外商獨資基金不久。在正式由外商全資控股后，暫無新產(chǎn)品上報。

在深化國內(nèi)布局上，除了加大持股比例實現(xiàn)全資控股之外，還有外資選擇再度入股一家國內(nèi)公募。

根據(jù)證監(jiān)會最新披露的《中歐基金管理有限公司變更股東反饋意見》，國際PE巨頭華平投資擬通過旗下的華平亞太投資二號有限責(zé)任公司作為出資主體，入股中歐基金。

實際上，華平投資早已涉足國內(nèi)公募行業(yè)。早在2017年，華平投資便受讓法國領(lǐng)先資產(chǎn)所持有的華寶基金股權(quán)，入股了國內(nèi)公募基金。到了2022年，華平投資將其持有的華寶基金20%股權(quán)轉(zhuǎn)讓給江蘇省鐵路集團。截至目前，華寶信托、華平投資、江蘇省鐵路集團分別持股華寶基金51%、29%、20%。

截至2022年年末，華寶基金、中歐基金的資管規(guī)模分別為3320億元、4691億元。僅從資管規(guī)?？?，在華平投資正式入股之際，華寶基金還只是千億規(guī)模出頭的基金公司，

而中歐基金2022年非貨基金規(guī)模位居行業(yè)第十三位，與“前十大”的距離并不遙遠。

本文源自財聯(lián)社記者 封其娟